转自：中国经营网

中经记者 张漫游 北京报道

继《关于统筹建立常态化金融支持机制助力防止返贫致贫和乡村全面振兴的意见》（以下简称《意见》）发布之后，国家金融监督管理总局、财政部、农业农村部、中国人民银行日前联合发布《关于做好帮扶小额信贷工作的通知》（以下简称《通知》），其中谈到脱贫人口小额信贷调整优化为帮扶小额信贷。

从“脱贫人口小额信贷”到“帮扶小额信贷”，业内人士认为，表述差异的背后是政策逻辑从阶段性“特惠”向常态化“普惠”的深刻转型。《通知》从支持对象、贷款额度、贴息机制等方面做出全方位调整，进一步精准对接农村帮扶群体发展需求，破解基层金融服务痛点，为防止返贫致贫筑牢金融防线，为乡村全面振兴注入持久金融动能。

从“阶段性特惠”迈向“常态化普惠”的制度创新

《通知》提到，按照党中央、国务院关于统筹建立常态化防止返贫致贫机制促进乡村全面振兴的决策部署，过渡期后，脱贫人口小额信贷调整优化为帮扶小额信贷，进一步精准支持农村有帮扶需求的人口发展生产、增加收入。

宁波之江普惠金融研究院研究员黄昊明分析指出，《通知》发布后，脱贫人口小额信贷正式升级为帮扶小额信贷，实现从阶段性特惠向常态化普惠的制度跃迁，给原有政策带来系统性、实质性改变。

《通知》称，本次支持对象为防止返贫致贫对象和需要继续帮扶的原建档立卡脱贫人口，贷款金额为10万元（含）以下。同时，中央财政通过常态化帮扶资金按照贷款利率的70%给予贴息（贴息上限不超过2.5个百分点），在此基础上，地方财政部门可结合自身财力和实际情况按一定比例安排贴息，积极引导借款人承担部分利息。

业内人士认为，《通知》的变化主要体现在支持对象、贷款额度、贴息机制等方面。

黄昊明认为，在帮扶对象方面，从仅覆盖原建档立卡脱贫人口，扩展为防止返贫致贫监测对象和需继续帮扶的脱贫人口，从“身份认定”转向“需求导向”，覆盖更精准、更广泛。在贷款额度方面，由5万元统一提高至10万元（含）以下，期限仍为最长3年，免担保不变，大幅提升资金支持能力。

在财政贴息方面，苏商银行特约研究员薛洪言谈到，贴息机制首次实现全国统一规范，明确中央财政按贷款利率的70%给予贴息，并设置2.5个百分点的上限，同时保留地方财政追加贴息的空间。此外，《通知》强调银行依法自主决策贷款发放，并给予更多利率定价自主权，从而提升帮扶小额信贷的普惠性和可持续性。

“《通知》明确续贷展期、尽职免责、风险补偿等机制，过渡期内到期的脱贫人口小额信贷可按新政续贷，确保政策平稳衔接、银行敢贷愿贷，筑牢防止返贫致贫的金融防线。”黄昊明说。

此前，《意见》中已明确提出：“常态化支持防止返贫致贫对象发展”“调整优化脱贫人口小额信贷政策，精准支持防止返贫致贫对象和原建档立卡脱贫人口中需要继续帮扶的发展生产”“因地制宜完善农户小额信用贷款政策，合理确定贷款额度、期限”“原脱贫人口小额信贷到期后仍有合理资金需求的，积极运用农户小额信用贷款等方式提供接续支持”。《通知》又进一步对帮扶小额信贷做了细化。

中央财经大学金融学院教授，证券期货研究所所长王汀汀向《中国经营报》记者分析称，这两项政策的连续发布，核心是将脱贫人口小额信贷从过渡期临时支持升级为常态化帮扶机制，既是对巩固拓展脱贫攻坚成果的精准发力，也是对乡村振兴金融支持体系的完善，对脱贫人口小额信贷的发展具有重要指导意义，彰显了国家构建常态化防止返贫致贫机制的决心。

“《意见》是统筹建立常态化金融支持机制的纲领性文件，为过渡期后金融支持乡村振兴确立了总体框架。而《通知》的出台，正是对这一顶层设计的专项落地和细化执行。”薛洪言告诉记者，“随着巩固拓展脱贫攻坚成果同乡村振兴有效衔接的5年过渡期于2025年结束，原有的脱贫人口小额信贷政策需要从阶段性安排转向常态化帮扶机制。《意见》虽指明了方向，但小额信贷在支持对象、额度标准、贴息规则等具体操作层面，仍需更具针对性的统一规范。《通知》正是承接《意见》要求，将常态化金融帮扶转化为可执行的业务规则，确保政策衔接平稳、帮扶力度不减。”

黄昊明认为，《意见》的发布有益于将金融支持从脱贫攻坚期的“特惠式、阶段性”帮扶，转化为乡村振兴阶段的“普惠式、常态化、长效化”制度安排。《意见》从全局角度提出建立常态化金融支持机制，明确金融助力防止返贫致贫和服务乡村全面振兴的总体方向与框架。而帮扶小额信贷作为过渡期内支持脱贫人口和监测对象发展生产、稳定增收的重要抓手，需要在新形势下进一步统一政策口径、明确操作要求、强化风险防控。随着巩固拓展脱贫攻坚成果同乡村振兴有效衔接进入关键阶段，小额信贷面临贷款到期集中、风险压力上升、基层机构积极性不足等新情况，有必要对政策延续、用途管理、尽职免责、资源倾斜等做出具体安排，既保持支持力度不减，又推动规范运行和可持续发展。因此，后续发布专项通知，是对前期顶层设计的深化和落地，体现了政策衔接、系统推进和精准施策的要求。

制度创新激发基层机构内生动力

帮扶小额信贷政策的落地见效，离不开金融机构的积极参与，而基层金融机构作为政策执行的“最后一公里”，其积极性和服务能力影响了政策的实施效果。

《通知》提出，要“加大银行内部资源倾斜力度”“有针对性细化帮扶小额信贷尽职免责情形，明确免责工作流程，提升免责工作效率”。

“帮扶小额信贷服务对象以脱贫人口和监测对象为主，抗风险能力相对较弱，生产经营受市场波动、自然灾害等因素影响较大，客观上存在一定违约风险。如果银行内部缺乏资源支持和免责保障，基层机构和客户经理往往会因担心问责而产生‘惜贷’‘惧贷’情绪，影响政策落实效果。”黄昊明向记者分析称，通过加大资源倾斜，可以在信贷规模、考核机制、人员配置等方面给予保障，提高金融机构支持积极性；通过细化尽职免责情形、优化流程，可以在依法合规、履职到位的前提下，为基层人员“松绑减压”，增强贷款动力。这也有助于形成权责清晰、风险可控的工作机制，在防范风险的同时确保政策性金融支持不断档，推动帮扶小额信贷更好发挥稳就业、促增收、巩固拓展脱贫攻坚成果的作用。

薛洪言认为，加大内部资源倾斜，是引导银行通过专项信贷额度、内部资金转移定价优惠等方式降低运营成本；细化尽职免责情形，则是建立清晰的容错纠错机制，明确只要依规履行尽职调查义务，出现非主观原因导致的贷款风险时可免于承担相关责任，从而打消基层人员的后顾之忧，推动帮扶小额信贷业务可持续发展。

薛洪言进一步指出，《通知》的发文对象专门提及政策性银行、大型银行、股份制银行，而未列明城商行、农商行，这主要是基于不同类型银行的市场定位做出的差异化安排，并非排除地方中小银行的参与。“城商行、农商行作为县域金融服务的主力军，长期承担脱贫人口小额信贷的落地任务，现有普惠金融监管政策已对其形成持续引导。而全国性银行此前在县域基层的服务覆盖相对不足，因此《通知》专门对其提出要求，旨在督促其发挥资金与科技优势，弥补基层帮扶信贷的供给短板，推动形成全国性银行与地方中小银行分工协作的服务体系。”

记者梳理发现，在做好脱贫人口小额信贷方面，城商行、农商行、农信社等已经多有参与。如鄱阳农商银行将脱贫人口小额信贷作为巩固拓展脱贫攻坚成果、衔接乡村振兴的重要金融举措，截至2025年12月初，已累计发放脱贫人口小额贷款6.7亿元，帮助7000余户脱贫户通过发展生产实现稳定增收。再如自2015年开展金融扶贫工作以来，宁夏青铜峡农商银行十年间已累计发放脱贫人口小额贷款11.24亿元，惠及群众14.95万人次。