近期黄金市场持续升温，一些不法分子趁机通过黄金珠宝等实体门店，以“销售返利”“延期交付”“溢价回收”等名义开展经营活动。此类行为很可能已涉嫌非法集资，不仅严重扰乱金融市场秩序，更直接侵害消费者合法权益。由于其手法隐蔽、诱导性强，如放松警惕，极易上当受骗。在此温馨提醒广大公众，务必增强风险防范意识，警惕黄金领域可能出现的非法金融活动，切实保护好个人财产安全。

一、常见黄金投资领域骗局

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（一）黄金托管骗局。案例：黄金珠宝经销商A以“认购投资 黄金委托”为噱头，承诺“投资2万元，月收益400元”，诱导消费者签订投资合同，赠送珠宝，承诺固定收益，到期后交还黄金或现金收益。

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（二）租赁返利骗局。案例：黄金珠宝经销商C以“黄金租赁”为噱头，诱导消费者签订黄金实物购销合同，消费者购买黄金后不提取实物，随后与第三方D（与黄金珠宝经销商C业务或股权关联）签订黄金租赁合同，承诺固定“租金”回报，到期后交还黄金或现金收益。

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（三）虚拟投资骗局。案例：黄金珠宝经销商D非法设立黄金交易APP，公开宣传“1万定1公斤”“低门槛、低投入、高回报”等假象，诱导投资者进行黄金线上投资交易。投资者仅需缴纳1万元“保证金”即可锁定交易1000克黄金（价值85万元），杠杆率可达80倍。

二、风险提示

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（一）认准持牌机构。根据《中国人民银行办公厅关于黄金资产管理业务有关事项的通知》（银办发〔2018〕215号）规定，黄金资产管理业务是指银行、信托、证券、基金、期货、保险资产管理机构、金融资产投资公司等金融机构接受投资者委托，将受托的投资者财产投资于实物黄金或黄金产品的金融服务。各类黄金珠宝公司不具备开展黄金资产管理业务的资质，不能发起设立黄金资产管理产品。

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（二）核查托管登记。通过黄金资产管理产品投资的实物黄金应当进行登记托管，登记托管服务仅限金融机构和上海黄金交易所等经国务院、金融监管部门批准的黄金交易场所提供。黄金珠宝公司及所谓的托管公司不具备托管资质，其宣传的“黄金托管服务”只是非法集资的幌子。

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（三）采用合法方式。目前国内个人投资者参与黄金市场的方式主要有三种：一是实物黄金。在正规金店或银行购买金条、金币和黄金首饰等实物黄金；二是账户黄金。无需持有实物黄金，通过银行账户进行黄金份额的买卖，如在银行购买黄金积存产品，客户可择机提取实物黄金或变现；三是黄金基金。通过证券账户购买黄金ETF（黄金交易型开放式指数基金）或通过银行等购买黄金ETF联接基金。除此之外，其他多数投资渠道隐藏巨大风险。

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（四）警惕高息诱惑。投资者应培养正确的投资理念，牢记“天上不会掉馅饼”，对“稳赚不赔、保本保收益”等话术保持高度警惕，自觉抵制高息诱惑，避免陷入黄金投资领域非法金融活动陷阱。

黄金投资领域非法金融活动花样繁多，但最终目的都是为了骗取钱财，若发现身边存在相关线索，请及时向属地打非牵头部门、金融监管部门和公安机关举报，共同维护健康有序的市场环境。

来源：曲靖市财政局地方金融稳定科、曲靖市银行业协会